வாரன் பஃபெட்டின் 90/10 விதி: சாமானியர்களுக்கான 'கோடீஸ்வர' ஃபார்முலா!

முதலீடு என்று வந்துவிட்டாலே பலருக்கு அலர்ஜிதான். "பங்குச்சந்தை சூதாட்டம் போன்றது, போட்ட பணமெல்லாம் போய்விடும்" என்று பயப்படுபவர்களே அதிகம். ஆனால், உலகின் மிகப் பெரிய முதலீட்டாளரான வாரன் பஃபெட் (Warren Buffett), முதலீடு என்பது மிக மிக எளிமையானது என்கிறார். 

பங்குச்சந்தையின் ஜாம்பவான் என்று அழைக்கப்படும் இவர், தனது மனைவிக்குச் சொன்ன ஒரு அறிவுரைதான் இன்று உலகெங்கும் '90/10 விதி'யாகப் பின்பற்றப்படுகிறது. சிக்கலான கணக்கீடுகள் இல்லை, Chart பார்க்கத் தேவையில்லை, தினமும் சந்தையை உற்று நோக்க வேண்டியதில்லை. 

அது என்ன 90/10 விதி?

வாரன் பஃபெட் தனது உயிலில், தனது மனைவிக்கான சொத்துக்களை எப்படி நிர்வகிக்க வேண்டும் என்று எழுதிய அறிவுரைதான் இது. உங்களிடம் இருக்கும் மொத்த முதலீட்டுப் பணத்தை இரண்டு பகுதிகளாகப் பிரிக்க வேண்டும்.

1. 90 சதவீத பணத்தை மிகக் குறைந்த கட்டணம் கொண்ட 'இன்டெக்ஸ் ஃபண்டில்' (S&P 500 Index Fund) போட வேண்டும்.

2. 10 சதவீத பணத்தை குறுகிய கால அரசுப் பத்திரங்களில் (Short-term Government Bonds) முதலீடு செய்ய வேண்டும்.

ஏன் இந்த முறை சிறந்தது?

பொதுவாக மக்கள் தனித்தனி நிறுவனங்களின் பங்குகளை வாங்க ஆசைப்படுவார்கள். ஆனால், எந்த நிறுவனம் மேலே போகும், எது கீழே வரும் என்று கணிப்பது சாதாரண மக்களுக்குச் சிரமம். ஏன், பல வருட அனுபவம் வாய்ந்த நிபுணர்களுக்கே அது சவாலான விஷயம். 

அதற்குப் பதிலாக, நாட்டின் டாப் 500 நிறுவனங்களின் தொகுப்பான 'இன்டெக்ஸ் ஃபண்டில்' 90 சதவீத பணத்தைப் போடும்போது, உங்கள் ரிஸ்க் குறைகிறது. நாடு வளரும்போது, அந்த நிறுவனங்கள் வளரும்; கூடவே உங்கள் பணமும் வளரும்.

பாதுகாப்புக்கு 10 சதவீதம்!

மீதமுள்ள 10 சதவீதத்தை அரசுப் பத்திரங்களில் போடுவது ஒரு பாதுகாப்பு போன்றது. பங்குச்சந்தை திடீரென சரிந்தாலோ அல்லது உங்களுக்கு அவசரத் தேவை ஏற்பட்டாலோ, இந்தப் பணத்தை எடுத்துக்கொள்ளலாம். இது வங்கியில் பணம் வைப்பதைப் போலப் பாதுகாப்பானது.

வாரன் பஃபெட்டின் நம்பிக்கை!

"அதிகக் கட்டணம் வசூலிக்கும் ஃபண்ட் மேனேஜர்களை விட, இந்த எளிய முறைதான் நீண்ட காலத்தில் அதிக லாபத்தைத் தரும்" என்று பஃபெட் ஆணித்தரமாக நம்புகிறார். நாம் சும்மா இருக்கும்போதும் பணம் நமக்காக வேலை செய்ய வேண்டும். அதுதான் இந்த முறையின் அடிப்படை. அதிகப் பேராசை இல்லாமல், நீண்ட காலத்திற்குப் பொறுமையாக இருந்தால், கூட்டு வட்டி மூலம் உங்கள் பணம் பல மடங்கு பெருகும்.

முதலீடு செய்வதற்குப் பெரிய அறிவாளியாக இருக்க வேண்டிய அவசியமில்லை; ஒழுக்கமானவராக இருந்தால் போதும் என்பதைத்தான் வாரன் பஃபெட்டின் இந்த 90/10 விதி உணர்த்துகிறது. இந்த உத்தி அமெரிக்கச் சந்தையை மையமாக வைத்துச் சொல்லப்பட்டது என்றாலும், இந்தியச் சூழலில் நிஃப்டி இண்டெக்ஸ் ஃபண்டுகளுக்கும் இது பொருந்தும். 

பங்குச்சந்தையின் ஏற்ற இறக்கங்களைக் கண்டு பயப்படாமல், "முதலீடு செய், மறந்துவிடு" (Fill it, Shut it, Forget it) என்ற பாணியில் செயல்பட்டால், வெற்றி நிச்சயம்.